天然橡胶期货跨期套利可行性分析

　　从以上的介绍来看，跨期套利的核心是寻找合理的价差区间。我们选用的是2010年7月12日沪胶市场的收盘价，而这里用到的两个合约是1011和1101合约。

　　在计算合理价差的方法上，我们主要采用了两种计算方法：

　　第一个是从交易所的交割程序方面开始计算买入1011同时卖出1101合约，模拟采用实际交割来进行套利的手法，从中计算整个套利过程中所涉及的成本；而另一种方法是从历史的价差入手，对两个合约的历史价差进行统计分析，以其均值作为合理价差区间的中间值。

　　而这两种方法都涉及到了价差区间间隔的计算和确定，这对整个套利过程中的盈利和切入点等都有致关重要的作用。